2011年IA / Cerulli退休收入研究

就是这样-婴儿潮一代正式达到其“传统”退休年龄。他们是第一代完全接受从确定受益计划到确定缴款计划及其所有内容的转变的一代。空前的市场波动,回报风险的顺序,资产的正确分配以及将整个生命期资产转换为稳定的退休收入流,这些只是您客户所要处理的几个问题。可能出现双底衰退和欧洲内爆,您的挑战(和机遇)显而易见。

您和您的客户采取了哪些积极措施?现在有哪些最先进的产品和策略可用来确保您的客户仍然享有他们梦dream以求的退休生活质量?

领先的波士顿研究公司Cerulli Associates已将其乐天堂下载调查(每年对全美国的财务乐天堂下载进行管理)进行了十多年的发行。今年的重点是退休收入,以及乐天堂下载如何代表客户解决日益紧迫的需求。

退休收入计划的障碍

乐天堂下载指出,缺乏消费者意识(26%)和计划耗时的性质(18%)是提供退休收入建议的主要障碍。自2009年以来,乐天堂下载对产品复杂性和家庭办公室支持的担忧有所下降。

尽管许多投资者期望靠自己的财富为生,但他们经常贫乏的资产很可能导致生活水平下降或收入时间范围比预期的要短。例如,婴儿潮一代的普通父母退休时几乎没有抵押贷款或没有确定的福利计划支出,而目前正在考虑退休的婴儿潮一代将依赖于固定缴款,这很可能会改变预期的退休资本支出。以资产负债为导向的方法对于了解退休人员的其他潜在收入来源以及退休人员收入流的出色承诺至关重要。

乐天堂下载使用退休收入策略

具有生活补助金的可变年金(54%)和固定收益共同基金(37%)是乐天堂下载使用的退休收入的主要来源。四分之三(75%)的乐天堂下载报告说从未使用过退休收入基金。

在当前的低利率环境下,乐天堂下载开发满足客户退休收入需求的投资组合变得更加困难。尽管最近的市场动荡增加了乐天堂下载对将可变年金产品纳入其退休收入表中的兴趣,但实际上很少有乐天堂下载增加对产品的分配。不幸的是,许多保险公司只关注各种好处的复杂性,而不是考虑产品的计划方面。

过渡目标方法的使用

乐天堂下载最常用的方法是来自现有客户的推荐(68%),以目标客户为目标,然后以新的客户目标为现有客户的客户(56%)。很少有乐天堂下载依靠雇主推荐(29%)或他们已售出的合格计划(21%)的延期。

在金融业中,激烈的角逐争夺战盛行。超出固定缴款计划的大量资产可以在新的和现有的关系中提供可管理的重大资产扩展。在投资者停止参与计划之后,DC计划提供者具有与员工联系的内在途径,但是乐天堂下载由于与高财富客户的个人互动而最有可能抓住过渡市场的高端。计划提供者必须在积极参与计划的同时识别并利用与参与者建立更牢固关系的机会,以便在参与者达到分配触发事件后最大程度地保留资产的机会。

平均退休计划资产

公司DC / 401(k)计划是乐天堂下载所持有的最大的退休计划类型,平均乐天堂下载拥有1250万美元的资产。 403(b)计划中的资产排名第二,平均持有资产为830万美元。

投资咨询业务的增长已将市场竞争推向了小型企业退休计划,该计划历来由乐天堂下载提供服务。较低的利润率和对信托义务的严格监管限制了乐天堂下载将小公司客户作为重要资产来源的能力。独立的,双重注册的和RIA模型将最适合于应用法规更改后可能需要的必要信托责任。

关于年金作为过渡工具的意见

44%的乐天堂下载认为,将市场年金作为市场不确定性的理想策略表示,延期年金和即时年金都是部分展期资产的不错选择。只有3%的乐天堂下载喜欢立即年金,而不是延期产品。

尽管即时和固定年金通常被视为不合格的策略,但将其用作过渡工具已获得约一半乐天堂下载的青睐。固定收入利率一直在提供最低回报,因此乐天堂下载们一直将年金选择作为增加潜在回报的方法,同时又提供了最低的退休收入保证水平。希望避免受到市场周期影响的保守退休人员是扩大产品使用范围的理想人选。

按渠道划分的退休收入计划中涉及的因素

乐天堂下载的退休收入计划中最常见的要素是社会保障(61%),寿命设想(55%)和预算(54%)。不到三分之一(32%)的乐天堂下载没有向其客户提供书面的退休收入计划。

随着一大批人口即将退休,许多重要因素在不断变化,包括税收,通货膨胀,社会保障和医疗费用。联邦,州和地方预算的短缺意味着未来的税收增加,而美联储则希望继续采取量化宽松政策,以免出现通货膨胀风险。财务计划应包括多个方案选项,并使用蒙特卡洛模拟法来说明风险因素的巨大潜在波动。 BD和产品提供商尝试创建教育计划以指导乐天堂下载完成此过程,但仍然有大量机会在整个乐天堂下载基础上创建专业知识,以增加改善客户成果的机会。

选择可变年金提供者的因素

选择可变年金提供者时,乐天堂下载最重视生活福利(83%)。保险公司的财务实力(73%)和投资选择权(62%)分别排名第二和第三。

可变年金的两个阶段是累积和支出。寻求选择可变年金提供者的乐天堂下载希望确保这两个阶段都达到其全部优势。在积累阶段,乐天堂下载希望为他们的客户获得可观的回报。为了实现这一目标,乐天堂下载将寻找表现出色的各种投资选择。年金合同的支付阶段要求提供者有能力向其客户提供保证金额。因此,乐天堂下载还寻求一家财务稳定且有能力承担其承担的风险的公司。

由于按渠道转换为退休收入而导致的收入预期变化

随着客户过渡到退休收入阶段,预计73%的乐天堂下载收入将增加。仅有4%的乐天堂下载预计由于退休资金外流而导致资产减少。

乐天堂下载们一直在努力确定目标,并为衰老的婴儿潮一代提供服务。虽然过渡资产和退休收入策略将在短期内推动收入增长,但乐天堂下载必须开发处于增值阶段的新资产来源,以抵消退休基金余额的下降或寻找可用来获取收入的其他服务。仅针对退休人员的做法将受到管理的资产下降的影响,而服务要求将随着投资者依赖投资组合来支持其生活费用而扩大。

推荐VA中的基础基金的因素

投资业绩(62%),管理团队经验(52%)和定价(48%)是可变年金合同中基础基金的首要因素。纳入目标日期基金,ETF和多部门投资选择权并未被视为基础基金的重要因素。

指导资产进入可变年金产品的乐天堂下载会寻找提供资金的公司,这些资金将在支付之前最大化客户的积累。从数量上讲,投资绩效是乐天堂下载的关键因素。但是,保险公司应考虑战略营销以增强公司和管理团队的形象。提供卓越绩效和管理专业知识的年金发行商应该能够掌握高利润的定价结构。

深入挖掘

 

订阅退休报告通讯

快速,轻松地获取投资组合保护和退休收入策略的最新更新。

订阅《每日电讯》通讯

快速,轻松地获取最新的最佳实践,相关统计数据和行业趋势。

ThinkAdvisor

加入Thi​​nkAdvisor

不要错过做出明智的投资咨询决策所需的重要新闻和见解。立即加入Thi​​nkAdvisor.com!

  • 免费无限制地访问ThinkAdvisor.com,它可以像您一样为乐天堂下载提供有关产品,服务和趋势的全面报道,以指导您的客户做出重要的财富,健康和生活决策。
  • ALM和ThinkAdvisor事件的独家折扣。
  • 访问其他屡获殊荣的ALM网站,包括TreasuryandRisk.com和Law.com。

已经有帐号了? 现在登入
加入Thi​​nkAdvisor

版权©2020 ALM Media Properties,LLC。版权所有。