Machina顾问:基于算法的建议的兴起

周二,Corporate Insight发布了预计于10月发布的研究预览,该研究调查了在线财务咨询初创公司对该行业的影响。

Corporate Insight在近两年的时间里研究了100多家在线财务咨询初创公司。周二发布的版本检查了基于算法的建议及其对消费者的作用。

Corporate Insight的高级研究分析师Grant Easterbrook在周四对ThinkAdvisor表示:“这种努力是为了了解下一步的发展。” “我对领导这些公司的企业家进行了很多采访。目标并不完全是“启动X必胜,启动Y必败”。更多的是要了解这里的广泛趋势。”

基于算法的建议依赖于消费者输入有关其投资账户的信息。然后,该乐天堂下载将基于该数据提供建议。 Corporate Insight指出,这些公司中最好的一家为消费者持有的资金提供了具体建议。报告发现,这些自动化顾问通常还提供有关消费者投资组合的整体资产分配,风险,多元化和税收效率的一般指导。

Easterbrook指出,自动化乐天堂下载与使用传统顾问的乐天堂下载“并没有真正的比较”,但他补充说,他们并没有这样做。

Easterbrook说:“这些乐天堂下载不一定试图复制传统的顾问关系。” “实际上,我听到的其中一些公司的批评之一是他们过分强调投资者调查表,或者他们没有提出足够多的问题。现实情况是,如果您问某人:“如果下个月市场下跌10%,您会怎么做?”他们不知道。一般人不了解这些东西。企业家告诉我,另一方面是找到人们实际完成的最佳问题数量。您提出的问题越多,完成问卷并注册的可能性就越小。”

该报告发现了自动化金融乐天堂下载中的各种薪酬模型。有些免费提供其所有乐天堂下载。有些使用“免费增值”模式,其中免费提供基本乐天堂下载,而该乐天堂下载试图通过更高级的乐天堂下载向消费者推销。

报告称,付费乐天堂下载中所需的数据量和所提供建议的复杂程度更高,尽管有些人已经找到了使自己与众不同的方法。 Financial Guard可以检测消费者是喜欢被动投资还是主动投资,Quovo开发了PDF声明阅读器,可以分析消费者过去的声明以研究他们的投资历史和行为。

Easterbrook说:“免费乐天堂下载往往会吸引您支付多少费用,而付费乐天堂下载却希望吸引您的注意力,这是您想当顾问的原因。” “他们正在寻找交易方式,但标题不会是‘您付了这么多的费用。’这将使您需要做些什么才能使投资组合达到您的目标。”

Corporate Insight发现,这些乐天堂下载的缺点之一是它们不收集有关消费者总体财务状况或目标的信息。报告说:“虽然获得投资建议有价值,但如果分析是基于对客户财务状况的真正全面了解,那会更好。”如果乐天堂下载收集的数据“从其配偶401(k)的当前价值到预期的生活事件,例如将孩子送入大学,”都可以提供更好的建议。

该报告发现一些乐天堂下载允许消费者将目标分配给各个投资账户,但是这些功能是有限的,并且经常仅可用于退休目标。

格兰特·伊斯特布鲁克,企业洞察力伊斯特布鲁克(左)说:“公平地说,这是一项新技术,但现在的重点往往是退休。” “您可以为退休金设置的唯一真正目标是退休。存大学钱怎么办?存钱怎么办?你的配偶的401(k)呢?目前还很有限,但仍然非常有用。”

另一个缺点是,消费者自己会很乐于根据所提供的建议行事。报告指出,使用付费乐天堂下载的消费者如果不遵循建议,将会处于特殊的劣势:“想象一下,为顾问付费,但只完成了他或她所推荐交易的四分之一;最终,该建议的价值将受到质疑。”

尽管存在缺点,但对于消费者而言,这些乐天堂下载总比没有好。 Easterbrook说:“问题在于,一般的行业规划工具无法为您提供实际的建议。” “它可能会告诉您,如果您拥有60/40的投资组合,或者几年后是否必须退休。但这并没有告诉您实际投资的内容。这些乐天堂下载的作用是为您安排投资。他们通过汇总告诉您:“您需要购买这些资金,您需要出售这些资金,持有这些,这就是原因。”

Corporate Insight提出,消费者可能使用基于算法的建议乐天堂下载的一种方式是对其财务顾问的“第二意见”。已经为顾问付费的客户可以使用一项免费乐天堂下载,将他们支付给顾问的费用与他们选择其他基金时可能支付的费用进行比较。 伊斯特布鲁克指出,免费乐天堂下载在这方面特别有用。 他说:“对于某些免费乐天堂下载,他们强调收费。” “您可能会为您付给顾问多少钱而发牢骚,但是当您实际上可以看到自己今年花在装载费上的钱时,这完全是另外一回事。它可以帮助人们将头放在事物周围。”

具有多个帐户的自己动手的投资者也将从这些乐天堂下载类型中受益。 Corporate Insight认为,自动化乐天堂下载可以作为一种方法来突出问题,这些问题在各个帐户和金融机构之间分散的投资中并不明显。

Easterbrook说:“无论这些免费乐天堂下载中的某些乐天堂下载是成功的还是付费的,这项技术都将存在。” “我不认为这些公司中的每一个都会成功。之所以成为最有趣的团体之一,是因为其中许多公司拥有B2B合作伙伴关系,或者B2B合作伙伴关系即将宣布。从长远来看,这使它们更加稳定。如果有重大更正,他们仍然可以从合同中获得收入。如果只是B2C,那就很难了。如果交易下跌,人们会感到恐慌:那么公司会发生什么?”

查看 技术与未来(和现在)的成功咨询公司 由Michael Kitces在ThinkAdvisor上发表。

 

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