通过计入利息来最大化固定索引年金收益

尽管近年来固定指数年金(FIA)的受欢迎程度猛增,但购买该产品的决定只是冰山一角,对于希望最大程度地提高其盈利潜力的客户而言。 FIA已发展为包括各种功能,这些功能可以吸引具有不同目标和风险承受能力的客户,其中最重要的可以说是FIA的利息计入方法。 

像一般的年金产品一样,并非所有的利息贷记方法都是平等创建的,而且所产生的收益在下一个之间可能会有很大差异。为客户选择最合适的利息计入方法(或方法组合)可以制定或破坏客户的FIA策略-顾问的角色对于做出明智的决定至关重要。

FIA和利息贷记

一般来说, FIA的年金表现基于一个或多个主要指数(通常是股票指数,例如S&P 500)。与直接投资于股票市场不同,国际汽联本身通常提供本金保护,以换取对潜在投资收益的限制。购买时 在国际汽联中,客户可以选择其利息计入方式,该方法实质上决定了将利息计入国际汽联帐户值的方式。

年度点对点利息计入方法因其简单性而成为一种流行的选择,即在FIA合同的(周年)周年日将起始索引值与终止索引值进行比较,并计算变化的百分比。如果最终价值较高,则客户通常会收到利息;如果最终价值较低,则不会计入任何利息。

年度点对点贷记还可以包括上限或点差。顾名思义,上限是用于将客户的贷记利息限制在上限金额(即,如果指数上涨10%而上限为6%,则将计入6%,但是如果收益为1%,则客户将获得1%的功劳,因为该金额少于上限。)

从收益价值中减去价差-因此,如果指数上涨10%而价差为5%,则该帐户将获得5%的利息。 如果该指数仅上涨1%,则不会计入利息,因为利差大于收益。

每月平均值可能会更复杂,因为它会测量一年中每个月末的指数值,将12个值合并并除以12以确定平均值。然后将该平均值与初始指标值进行比较,以确定最终值(在此之后,可以应用上限或点差来减少将计入的利息量)。

每月金额略有不同-使用此方法需要将每月合同周年纪念日的指数值与上个月的值进行比较并计算变化。

指数值的增加(或减少)在年底合并(也可以设置上限或价差),以确定贷记利息。

Does 的 Crediting Method Fit?

月度总和法是最有可能受到市场波动影响的利息计入法-如果该指数在几个月内表现不佳,则计入的利息金额可能会大大减少。

年度点对点的点差也可能会引起问题,因为与年度点对点的上限不同,即使价值变化的百分比为正,贷记的利息也可以减少为零(即5 %的收益加上5%的利差意味着不会计入任何利息,但是5%的收益加上5%的上限会将客户的全部收益记入贷方)。

通常,选择的利息计入类型将取决于客户的风险承受能力。在上面的示例的基础上,如果指数上涨了15%,则在减去价差后,客户应记入10%。如果设置了上限,则只能实现5%的收益。

对于许多客户而言,最好的解决方案是将几种利息贷记策略组合在一起以找到平衡。在这些情况下,客户可能无法充分利用巨大的市场收益,但他或她也将能够在整体上产生更一致的回报。

结论

在选择适用于国际汽联的利息计入方法时,必须始终将参与市场收益的可能性与不计入利息的风险进行权衡。 当然,最终结果将取决于对客户目标和风险承受能力的仔细评估。

最初发表于 在线税务事实的 premier resource providing practical, actionable and affordable coverage of 的 taxation of insurance, employee benefits, small business and individuals.    

要了解更多信息,请访问 http://www.TaxFactsOnline.com。版权所有。未经事先书面许可,不得出版,广播,改写或重新分发本材料。

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