遗产规划:家庭有限合伙战略

家族有限合伙制(和类似实体),尽管在 房地产规划策略 对于高净值客户而言,IRS经常会争相在家庭内部转移财富并最大程度地减少转移税的能力。但是,如果执行得当,创建一个企业实体来持有否则将要进行转让税的资产,则可以提供一种有价值的(且完全可行的)策略来最大限度地减少转让税。 

As 的 recently decided 普渡大学 税务法院的案件可以说明,如果家族企业实体是出于合法的非税收原因而成立的,并且得到了适当的管理,即使将这些税收减至最低也是创建该实体的一部分,也可以将转让税减至最低。

(看到 为什么在不确定的税收环境下房地产规划仍然很重要)

普渡大学 案例:事实

普渡先生和太太有五个孩子,多个孙子和曾孙,还有一个潜在的遗产,价值约2800万美元,远远超过了目前每人549万美元的遗产税免税额。 他们以大约2200万美元的有价证券和其他资产资助了Purdue Family LLC,同时建立了信托基金,以使Purdue的后代和配偶受益。

随着时间的流逝,信托基金每年根据赠与税年度免税额的比例在有限责任公司中获得权益,每个受益人有权提取赠与税年度免税额或每年转移的资产的人均份额。有限责任公司的经营协议为建立有限责任公司提供了几种免税的理由,其中包括(1)避免所有权分散化;(2)将资产保留在大家族中;(3)保护资产免受未来未知债权人的侵害;(4)提供灵活性管理其他实体无法使用的资产。

普渡先生去世后,他创建了一个旁路信托,一个合格的可终止利息财产(QTIP)信托和一个不含GST的信托,每个信托都拥有LLC的一部分。 普渡大学夫人(已故者)和她的丈夫保留了从LLC资产中获得收入和分配的权利,尽管在LLC和信托之外,死者拥有约325万美元。

死者去世后,美国国税局试图收取超过400万美元的遗产税,并对有限责任公司的结构提出了质疑。信托受益人和QTIP信托借给了遗产基金以支付遗产税,而遗产试图从贷款中扣除支付的利息,这是国税局提出的质疑。

Why 的 Strategy Worked

通常,根据IRC第2036条的规定,转让给前人持有所有权权益的信托的财产应包括在他或她的总财产中,除非为适当的对价转让该财产。此外,要求遗产证明创建家庭有限责任公司有正当的免税理由。国税局在这一点上对遗产发起了挑战,相反,它发现有限责任公司的成立主要是为了将财富转移给下一代,同时又避免了转移税。

但是,税务法院不同意这一发现,认为成立有限责任公司的七个非税收原因令人信服。这些原因是:(1)减轻了过去人管理投资的负担;(2)在一个书面投资计划下,由一位顾问将投资合并以减少波动;(3)教育子女共同管理一家投资公司, (4)避免在多代人之间反复进行资产转让;(5)建立资产的共同所有权以进行有效管理并满足最低投资要求;(6)提供投票和争议解决规则以及转让限制;(7)提供年现金流量最低的儿童。

税务法院认为,这些都是合法的非税原因,因此LLC权益不包含在死者的遗产中。 但是,重要的是,LLC实际上是根据管理协议进行管理的-实际上,从QTIP信托获得的贷款仅是因为运营协议需要在做出财务决定时获得一致同意,而一名受益人拒绝将LLC的资产用于支付清算费用。遗产税。

普度(Purdue)家族有限责任公司的管理就像一家合法企业一样,孩子们听了该有限责任公司投资经理的介绍,批准了年度现金分配,并通常根据经营协议经营该业务。 此外,家庭在经济上不依赖有限责任公司-死者在有限责任公司之外有足够的资金来支付其去世时的生活费用。

重要的是,LLC的资金与家庭的个人资产分开保存,并且在成立LLC时,Purdues的身体状况良好(因此,不能推断出LLC只是在避免遗产税的一种尝试)。 

因此,尽管出于通过在商业环境中获得估值折扣而将转让税减至最低的动机,但LLC的成立是出于合法的非税原因。这些资产是善意转让给有限责任公司的,不能包含在死者的遗产中。

结论

Although a family business structure can seem 里ke a simple way to avoid transfer taxes, as 的 普渡大学 案例说明,美国国税局很可能会挑战这种结构,这对于非营利性业务组建并以合法业务运营至关重要。

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最初发表于 在线税务事实, 的 premier resource providing practical, actionable and affordable coverage of 的 taxation of insurance, employee benefits, small business and individuals.

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