DOL正式延迟开始实行信托规则

华盛顿劳工部总部。

劳工部周一宣布正式 延长18个月 用于开始建立受信规则的关键条款。

工党宣布,《受托规则》的最佳利息合同豁免和本金交易豁免的特殊过渡期以及适用于《禁止交易豁免84-24》(PTE)的某些修正案的适用期将从2018年1月1日起生效约会到 July 1, 2019.

扩展名 给工党“时间来考虑根据美国商务部7月份的信息通报要求提交的公众意见,以及2017年2月3日总统备忘录中规定的标准,包括根据现行法规是否可能进行适当的变更和替代选择”工党在周一的新闻稿中说:“评论记录,证券交易委员会,州保险专员和其他监管机构的潜在意见以及采取的行动。”

唐纳德·特朗普总统指示国防部准备对受托规则对获得退休信息和财务建议的“可能影响”进行最新分析。

在过渡期延长期间, 工党表示,信托顾问“有义务提供遵守公正行为标准的建议”。

包括美国消费者联合会和美国人进行金融改革的“拯救我们的退休联盟”抨击了18个月的延误,并在周一发布的声明中指出,该行动“实际上是废除了信托规则中最关键的条款,即确保规则是有效和可执行的,并确保财务顾问及其公司有责任为退休储蓄者提供所需的最佳利益建议。”

盟军说,DOL表示,它只是将完全实施和执行信托规则推迟了18个月,但延迟意味着这些规定将在不久的将来适用。但是,特朗普政府已明确表明其目标是这些最关键的规定永远不会适用。相反,政府的目的是利用这段时间永久拆除规则的关键要素。”   

信托规则反对者金融服务研究所总裁兼首席执行官戴尔·布朗(Dale Brown)表示,延迟执行将使DOL“按照特朗普总统的命令对规则进行彻底审查,以确保投资者选择和获得退休储蓄建议受保护。”布朗补充说,除了对规则进行审查之外,FSI还“受到DOL表示将与包括SEC在内的其他监管机构进行协调以简化和精简规则的声明的鼓舞。” 

劳工部长亚历山大·阿科斯塔(Alexander Acosta)告诉议员 在11月15日 劳工部的最高利益标准 信托规则 is “in effect,” 并且他准备采取行动,以“蓄意违反”这些规则。  

The impartial conduct standards, also referred to as the best-interest standard, which took effect on 6月9日, require fiduciary advisors to adhere to a best-interest standard “when making investment recommendations, charge no more than reasonable compensation for their services, and refrain from making misleading statements,” Labor said.

星期一至 工党计划在2019年7月1日实行豁免的其余条件时,工党表示,“打算根据总统备忘录完成审查,并决定是否提出进一步的修改。”

工党周一还宣布延长2017-02年度《现场援助公告》中包含的临时执行政策,以涵盖18个月的延长期。 

“因此 June 9, 2017, to 在2019年7月1日,美国商务部将不会对勤奋并真诚地遵守信托规则和PTE的受托人提出索赔,也不会将其视为违反了《信托规则》和PTE。

扩展名 将在联邦公报上发表 在星期三。

11月1日,工党 向管理和预算局提交了拟议规则 正式将受托人统治推迟18个月。

丹尼尔·比德(Drinker Biddle)合伙人Fred Reish&洛杉矶的Reath周一对ThinkAdvisor表示,尽管人们普遍预计会延迟, 和“免除最繁重的豁免条件,不应将其视为延迟信托规则。”

Reish继续说,该规则“适用于 June 9 ,并将在延长的过渡期内继续适用-直到 July 1, 2019 大概之后。此外,顾问在过渡期间必须遵守公正行为标准,即:最佳的护理利益标准,不超过合理的补偿和无重大误导性陈述。证明符合这些标准的责任在于顾问和顾问的监管金融机构,因此应记录其遵守情况。”

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